Sergion lista
Päivitetty
1.7.2010
katso myös Henkilöstöoptiot
katso myös Osakkeiden tunnuslukuja 1
katso myös Osakkeiden tunnuslukuja 2
-lisäsin vertailun vuoksi
seurantaan Balancen ja Liisan listalta 10 parasta seuraamistani yhtiöistä.
|
1.7.2010 |
26.5.2010 |
|
Liisan lista |
Balancen lista |
|
Orion Corporation B |
Orion Corporation B |
|
Alma Media Corporation |
Wärtsilä Corporation |
|
Nordic Aluminium Plc |
Sampo Plc A |
|
KONE Corporation |
Pohjola Bank A |
|
Tekla Corporation |
Fortum Corporation |
|
Ixonos Plc |
KONE Corporation |
|
Keskisuomalainen Oyj A |
TeliaSonera AB |
|
Marimekko Corporation |
Fiskars Corporation |
|
Nokia Corporation |
Nordea Bank AB FDR |
|
Wärtsilä Corporation |
Nokia Corporation |
Oma listani perustuu neljään erilliseen seurantaan, joissa on
mukana yhteensä n. 50 OMXH-yhtiötä ja
4 OMXS-yhtiötä. Kaikissa neljässä seurannassa yhtiöt laitetaan
paremmuusjärjestykseen
ja valitaan 10 parasta. Olen yrittänyt
tehdä seurannat mahdollisimman huolellisesti, mutta
en silti voi ottaa vastuuta mahdollisista virheistä.
Ensimmäinen seuranta perustuu arvonmääritysmalliin, jossa
lasketaan osinko., kassavirta-
ja EVA-periaatteella nykyarvot yrityksille, suhteutetaan ne
osakekurssiin ja lasketaan noiden
kolmen keskiarvot. Tulosennusteet perustuvat
pääosin Arvopaperi-lehdessä julkaistaviin
konsensus-ennusteisiin vuosilta 2009 ja 2010. Tämä seuranta yrittää katsoa
tulevaisuuteen.
Sitä seuraavat vuodet arvioidaan kasvuprosentin perusteella, joka vaihtelee
yhtiöittäin.
Nykyarvo lasketaan kaikille samalla tuottovaatimuksella/diskonttokorolla, joka
on 10%,
en siis ota huomioon yhtiöiden betaa tuottovaatimuksen laskennassa.
|
Arvonmääritys |
|
Nokia Corporation |
|
Norvestia Plc |
|
Technopolis Plc |
|
Sampo Plc A |
|
Orion Corporation B |
|
Nordea Bank AB FDR |
|
ABB Ltd |
|
Alma Media Corporation |
|
Ilkka-Yhtymä Oyj 2 |
|
Keskisuomalainen Oyj A |
Toinen
seuranta perustuu 9 vuoden historiatietoon, lasketaan
9 vuoden osingot ja EPSit yhteen ja jaetaan nykykurssilla. Olen pyrkinyt
huomioimaan luvuissa
splitit, rahastoannit jne. Tämä seuranta katsoo pääasiassa taaksepäin.
|
PT-seuranta |
|
Ilkka-Yhtymä Oyj 2 |
|
Norvestia Plc |
|
Pohjola Bank A |
|
Rautaruukki Corporation |
|
Ixonos Plc |
|
Nokia Corporation |
|
Panostaja Oyj |
|
Uponor Oyj |
|
Etteplan Oyj |
|
Talentum Oyj |
Kolmas
seuranta perustuu n. 20 tunnusluvun yhteismittariin (PE,PB,ROE, gearing,
vuosituotto% jne).
Olen laittanut yhtiöt jokaisen tunnusluvun mukaan paremmuusjärjestykseen ja laskenut sijoitukset
yhteen. Tämä seuranta peilaa nykyhetkeä.
|
Tunnusluvut_korjattu |
|
Sampo Plc A |
|
Nordic Aluminium Plc |
|
Konecranes Plc |
|
Wärtsilä Corporation |
|
ABB Ltd |
|
Norvestia Plc |
|
Pohjola Bank A |
|
Rapala VMC Corporation |
|
Nordea Bank AB FDR |
|
Fiskars Corporation |
Neljäs
seuranta vertaa yhtiöiden tulosta ja hintaa edellisen 10 vuoden historiaan,
onko yhtiö kallis vai halpa sen omaan historiaan nähden.
Vertailussa
käytän tunnuslukuja EPS, P/B, P/E, ROE, Sales, P/S, Osinko, Osinko%, Payout
ratio. Jos nämä ovat parempia/halvempia kuin yrityksellä keskimäärin, niin
jokaisesta tulee aina yksi piste, maksimipistemäärä on siis 8.
|
Edullisuus_korj |
|
ABB Ltd |
|
AstraZeneca PLC |
|
Technopolis Plc |
|
Basware Corporation |
|
Citycon Oyj |
|
Lassila & Tikanoja Plc |
|
Hennes & Mauritz AB H & M. |
|
Alma Media Corporation |
|
Rapala VMC Corporation |
|
CapMan Plc B |
6
pistettä ovat saaneet ne,jotka ovat 10 parhaan joukossa kaikissa kuudessa
jne.Joitakin yhtiöitä
voi olla mukana nollana, mutta se johtuu siitä, että ne ovat olleet mukana,
mutta ovat pudonneet listalta.
Mielenkiintoista nähdä myös niitä, jotka ovat pudonneet. Kannattaa ottaa myös
huomioon, että ruotsalaiset yhtiöt eivät ole mukana Balancen ja Liisan
listoissa, vain omissani.
Olen valikoinut mukaan tulevat yhtiöt sekä omien laadullisten
arviointieni että 5 vuoden historiatietojen
perusteella, kriteereinä pääasiassa EPS, ROE, osinko% ja gearing.
Mukana seurannoissa olevat yhtiöt alla,
tähdellä merkityt ovat salkussani, muut harkinnassa:
ABB Ltd*Alma Media Corporation*Aspo Plc*Atlas Copco A*Atria Group plc A*Bank of Åland Plc BBasware CorporationCapMan Plc B*Cargotec Oyj*Citycon Oyj*Cramo Oyj*Etteplan Oy*jFinnair OyjFinnlines PlcFiskars Corporation A*Fortum Corporation*Hennes & Mauritz AB H & M.*Ilkka-Yhtymä Oyj 2*Interavanti OyjIxonos Plc*Julius Tallberg-Kiinteis..Keskisuomalainen Oyj AKesko Corporation B*Kesla Oyj A*KONE Oyj*Konecranes Plc*Lassila & Tikanoja PlcMarimekko Corporation*Metso Corporation*Neste Oil Corporation*Nokia CorporationNokian Tyres Plc*Nordea Bank AB (publ) FD..Nordic Aluminium PlcNorvestia Plc*Orion Corporation B*Outokumpu OyjPanostaja Oyj B*Pohjois-Karjalan Kirjapa..Pohjola Bank A*Ponsse Oyj 1*Ramirent PlcRapala VMC CorporationRautaruukki Corporation ..*Sampo Plc A*SandvikStockmann Plc BTalentum OyjTamfelt Corporation Pref..Technopolis Plc*Tekla Corporation*Teleste CorporationTeliaSonera AB*Uponor OyjVacon PlcVaisala Corporation AWärtsilä Corporation A*YIT Corporation*
Seuraavassa yhteenvetolista:
|
Yhtiö |
1.7. |
1.6. |
4.5. |
6.4. |
4.3. |
4.2. |
5.1. |
3.12. |
5.11. |
9.10. |
11.9. |
3.8. |
4.6. |
7.5. |
2.4. |
9.3. |
Yhteensä |
|
Nokia Corporation |
4 |
2 |
2 |
1 |
1 |
2 |
3 |
2 |
3 |
2 |
2 |
2 |
1 |
0 |
0 |
3 |
30 |
|
Sampo Plc A |
3 |
4 |
4 |
3 |
3 |
3 |
3 |
2 |
3 |
3 |
3 |
3 |
3 |
2 |
2 |
3 |
47 |
|
Pohjola Bank A |
3 |
4 |
4 |
3 |
2 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
27 |
|
Orion Corporation B |
3 |
3 |
4 |
4 |
3 |
2 |
2 |
2 |
2 |
2 |
2 |
2 |
2 |
1 |
1 |
1 |
36 |
|
Norvestia Plc |
3 |
3 |
4 |
3 |
3 |
1 |
2 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
28 |
|
Wärtsilä Corporation |
3 |
3 |
3 |
3 |
3 |
3 |
3 |
3 |
3 |
3 |
3 |
3 |
3 |
2 |
3 |
3 |
47 |
|
Alma Media Corporation |
3 |
3 |
3 |
3 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
24 |
|
Nordea Bank AB (publ) FDR |
3 |
3 |
2 |
3 |
2 |
3 |
1 |
1 |
2 |
2 |
0 |
1 |
1 |
1 |
2 |
3 |
30 |
|
ABB Ltd |
3 |
1 |
1 |
1 |
1 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
7 |
|
Fiskars Corporation A |
2 |
2 |
2 |
2 |
2 |
2 |
1 |
1 |
2 |
1 |
2 |
1 |
1 |
0 |
0 |
0 |
21 |
|
KONE Corporation |
2 |
2 |
2 |
2 |
3 |
2 |
1 |
1 |
1 |
1 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
17 |
|
Ilkka-Yhtymä Oyj 2 |
2 |
2 |
1 |
3 |
3 |
3 |
2 |
2 |
2 |
2 |
2 |
1 |
2 |
2 |
2 |
1 |
32 |
|
Nordic Aluminium Plc |
2 |
2 |
1 |
1 |
1 |
2 |
3 |
2 |
1 |
2 |
2 |
2 |
2 |
1 |
1 |
2 |
27 |
|
Keskisuomalainen Oyj A |
2 |
1 |
2 |
2 |
2 |
2 |
1 |
1 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
1 |
1 |
1 |
16 |
|
Rapala VMC Corporation |
2 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
0 |
1 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
8 |
|
Technopolis Plc |
2 |
1 |
1 |
1 |
1 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
6 |
|
Ixonos Plc |
2 |
0 |
0 |
1 |
1 |
1 |
2 |
1 |
1 |
0 |
2 |
2 |
1 |
2 |
0 |
0 |
16 |
|
Panostaja Oyj |
1 |
2 |
2 |
1 |
1 |
2 |
1 |
2 |
2 |
2 |
3 |
2 |
2 |
2 |
2 |
2 |
29 |
|
Konecranes Plc |
1 |
1 |
1 |
2 |
3 |
3 |
3 |
3 |
3 |
3 |
3 |
3 |
3 |
3 |
3 |
3 |
41 |
|
TeliaSonera AB |
1 |
1 |
1 |
2 |
2 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
0 |
0 |
0 |
15 |
|
Rautaruukki Corporation |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
3 |
3 |
3 |
3 |
2 |
2 |
2 |
2 |
3 |
3 |
3 |
34 |
|
Etteplan Oyj |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
2 |
2 |
2 |
2 |
2 |
1 |
1 |
1 |
0 |
0 |
19 |
|
Uponor Oyj |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
0 |
0 |
0 |
0 |
1 |
1 |
1 |
1 |
2 |
2 |
2 |
15 |
|
Fortum Corporation |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
0 |
0 |
14 |
|
Finnlines Plc |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
0 |
1 |
1 |
1 |
1 |
0 |
14 |
|
Marimekko Corporation |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
0 |
1 |
1 |
0 |
0 |
0 |
12 |
|
Tekla Corporation |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
8 |
|
Talentum Oyj |
1 |
1 |
0 |
0 |
1 |
1 |
1 |
0 |
1 |
1 |
1 |
1 |
0 |
1 |
0 |
0 |
10 |
|
Citycon Oyj |
1 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
1 |
0 |
1 |
1 |
2 |
1 |
1 |
1 |
2 |
11 |
|
Lassila & Tikanoja Plc |
1 |
0 |
0 |
0 |
1 |
1 |
1 |
1 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
5 |
|
CapMan Plc B |
1 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
1 |
0 |
0 |
0 |
0 |
1 |
0 |
1 |
0 |
4 |
|
Hennes & Mauritz AB H & M. |
1 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
1 |
|
AstraZeneca PLC |
1 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
1 |
|
Outokumpu Oyj |
0 |
1 |
0 |
0 |
0 |
2 |
2 |
2 |
2 |
2 |
2 |
2 |
2 |
2 |
2 |
1 |
22 |
|
Neste Oil Corporation |
0 |
0 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
2 |
2 |
3 |
18 |
|
YIT Corporation |
0 |
0 |
1 |
0 |
0 |
0 |
0 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
2 |
3 |
3 |
2 |
16 |
|
Kesla Oyj A |
0 |
0 |
0 |
0 |
1 |
2 |
2 |
2 |
2 |
3 |
2 |
3 |
3 |
3 |
2 |
2 |
27 |
|
Metso Corporation |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
2 |
2 |
2 |
2 |
2 |
2 |
2 |
2 |
3 |
4 |
23 |
|
Aspo Plc |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
9 |
|
Cramo Oyj |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
1 |
0 |
0 |
2 |
3 |
2 |
8 |
|
Cargotec Oyj |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
1 |
1 |
1 |
1 |
2 |
2 |
8 |
|
Tamfelt Corporation Prefe. |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
1 |
0 |
8 |
|
Ponsse Oyj 1 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
1 |
1 |
1 |
1 |
2 |
1 |
1 |
0 |
8 |
|
Ramirent Plc |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
1 |
0 |
1 |
0 |
0 |
0 |
1 |
2 |
2 |
1 |
8 |
|
Vacon Oyj |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
1 |
1 |
1 |
0 |
0 |
0 |
0 |
3 |
|
Nokian Tyres Plc |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
|
Stockmann Plc B |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
|
Kesko Corporation B |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
|
Finnair Oyj |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
|
Julius Ta. (Tark.listalla) |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
|
Atria Group plc A |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
|
Sandvik |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
Uusin lista kaaviona, kaaviossa myös pisteytys, ensimmäisenä
listassa 10 pistettä, toisena 9 jne.: